El comercio en línea de divisas (Forex), criptomonedas y contratos de CFD con otros activos financieros (acciones, oro, petróleo, etc.) ofrecen oportunidades únicas para inversores y comerciantes. Sin embargo, para lograr una rentabilidad a largo plazo y minimizar los riesgos, es fundamental una adecuada gestión del capital. Aquí es donde el concepto de manejo de capitales o 'administración del dinero' se vuelve significativo.
El control de capital, también conocido como administración de dinero, es una estrategia que determina cómo un inversionista o comerciante distribuye su capital entre varios activos financieros y transacciones, así como también cómo controla los riesgos y administra el tamaño de las posiciones. Los mercados financieros pueden ser volátiles e impredecibles. El objetivo principal de la administración del dinero es preservar la mayor cantidad posible de los fondos del comerciante o inversor durante los períodos de pérdida, al mismo tiempo que se aprovechan de manera efectiva las oportunidades comerciales rentables. Los componentes principales de la administración del dinero incluyen:
– Tamaño de la posición: la administración del dinero determina qué porcentaje de su capital está dispuesto a arriesgar en una sola transacción. Muchos profesionales de renombre aconsejan limitar el riesgo a no más del 1-2% del capital total para una sola posición. Por ejemplo, si su capital inicial es de $10 000, el riesgo máximo para una transacción no debe exceder los $100-200.
– Diversificación de activos: la gestión del dinero también implica distribuir el capital entre varios activos financieros. La diversidad de activos que ofrece el bróker NordFX permite la reducción del riesgo y una cartera más resistente. Por ejemplo, en lugar de invertir todo su capital en un par de divisas en el mercado Forex, puede distribuirlo entre varios pares de divisas, acciones de diferentes empresas u otros instrumentos financieros. De esta manera, incluso si una posición incurre en una pérdida, otras pueden generar ganancias, lo que ayuda a compensar las pérdidas y preservar el capital.
– Determinación de los niveles de stop-loss: la gestión del dinero incluye la determinación de los niveles de stop-loss para cada transacción. Un stop-loss es un nivel preestablecido en el que la posición se cerrará para evitar más pérdidas. El establecimiento de niveles de stop-loss se basa en el análisis del mercado y el tamaño de las pérdidas que está dispuesto a soportar. Esto ayuda a proteger su capital y evitar pérdidas más graves en caso de un movimiento desfavorable del mercado.
Ejemplo 1. Tamaño de la posición: supongamos que tiene un capital de $ 10,000 y aplica una estrategia de administración de no arriesgar más del 2% en una sola transacción. Esto significa que abriría una posición por valor de $200. En un escenario más complejo, podría dividir la transacción en varias etapas, es decir, aumentar gradualmente el volumen de la posición (por ejemplo, primero abrir una posición por valor de $ 100, luego aumentarla en $ 50 y luego en otros $ 50, trayendo el volumen total a $200). En el caso de una transacción con pérdidas, cerraría la posición (manualmente o mediante una orden de limitación de pérdidas) cuando las pérdidas alcancen los 200 $.
Ejemplo 2. Diversificación de activos: Suponga que distribuye su capital entre varios activos financieros. Por ejemplo, puede invertir el 30 % en pares de divisas en el mercado Forex, el 30 % en acciones de empresas, el 25 % en oro y plata y el 15 % en criptomonedas. Esta diversificación de activos puede protegerlo de pérdidas potenciales en un área y crear oportunidades de ganancias en otra. Sin embargo, para cubrir los riesgos de manera efectiva, considere cómo estos instrumentos financieros se correlacionan entre sí (correlación directa o inversa).
Ejemplo 3. Definición de niveles de pérdida: suponga que tiene una posición en el mercado de CFD para acciones de la empresa XYZ. Coloca una orden de stop-loss a un nivel del 5% de su precio de compra. Por ejemplo, si compró la acción por $100, su orden de limitación de pérdidas se establecería en $95. Si el costo de este valor cae a este nivel, la posición se cerrará para evitar más pérdidas.
Es importante tener en cuenta que los mercados de Forex y CFD están sujetos a riesgos y ninguna estrategia puede brindar una protección completa contra situaciones desfavorables. Por lo tanto, si ve con frecuencia que se activan sus órdenes de límite de pérdida, es mejor que detenga sus operaciones, se tome un descanso y analice cuidadosamente las razones de las pérdidas. Es crucial tener en cuenta que los juegos de azar pueden ser muy dañinos, y un comerciante debe aprender a manejar sus emociones para evaluar correctamente la situación. Es posible que su estilo y estrategia de negociación no se adapten a la volatilidad actual del mercado y deba esperar hasta que la situación se calme. Quizás deba aplicar su estrategia a transacciones con otros instrumentos financieros, o incluso cambiarla por otra.
Aquí hay algunos consejos de inversores y comerciantes de renombre con respecto al manejo de capital (administración del dinero):
● Warren Buffett:
– “No arriesgues lo que tienes por lo que no necesitas.”
– "Preserve su capital. Una vez perdido, se necesita mucho más dinero para volver al juego".
– “No asuma riesgos excesivos. Mejor gane menos y conserve su capital”.
● Paul Tudor Jones:
– “Lo más importante al invertir es preservar tu capital. Las ganancias se cuidarán solas.”
–“Administra siempre tu riesgo. Si no puedes administrar el riesgo, nunca alcanzarás el éxito”.
● Jorge Soros:
– "Una vez que estableces un nivel de stop-loss, nunca lo cambies. Te ayuda a controlar tus emociones y evitar pérdidas sustanciales".
– "No arriesgue más del 2% de su capital en una sola operación. Le ayuda a conservar suficiente capital para oportunidades posteriores".
● Ray Dalio:
– "Distribuya su capital entre varios activos y estrategias. No ponga todos los huevos en la misma canasta".
– "Las pérdidas y ganancias son una parte inevitable del trading. Es fundamental aprender a gestionar los riesgos y controlar las emociones".
● Linda Raschke:
– "No agregue capital a una posición perdedora. Mejor limite sus pérdidas y reasigne su capital a oportunidades más prometedoras".
– "Cíñete a tu estrategia y plan. No dejes que las emociones influyan en tus decisiones comerciales".
Estos consejos de inversores y comerciantes de renombre subrayan la importancia de la gestión del capital, su conservación (incluso a expensas de los beneficios) y el control del riesgo. No olvide que la gestión del capital es un proceso que requiere constante seguimiento, análisis y adaptación. Para esto, cada comerciante e inversionista debe desarrollar su propia estrategia, considerando sus capacidades y objetivos financieros. También es necesario recordar la importancia del aprendizaje, el desarrollo de habilidades financieras y la mejora constante en el campo del comercio. Solo una combinación de todos estos factores allanará el camino para que usted pase de éxitos y fracasos aleatorios a profesionalismo y ganancias estables.
